Článek
Článek si také můžete poslechnout v audioverzi.
Česko-americká zbrojovka Colt CZ Group zahajuje zrychlený úpis až 3,9 milionu akcií, což představuje až 6,91 procenta z celkového počtu akcií společnosti. Tento krok následuje po schválení zvýšení základního kapitálu představenstvem 4. října 2024. Akcie budou nabídnuty vybraným kvalifikovaným investorům.
Pondělí 14. října bylo stanoveno jako první den úpisu, přičemž jeho uzavření a stanovení ceny jsou očekávány v úterý 15. října. První obchodní den nově vydaných akcií na burze je plánován na středu 16. října a konečné vypořádání transakce by mělo proběhnout v pátek 18. října. Z tohoto důvodu bylo úterní obchodování s akciemi společnosti na pražské burze pozastaveno.
Zrychlený úpis
Zrychlený úpis akcií (ABB) je metoda rychlého prodeje akcií vybraným kvalifikovaným investorům. Tento proces trvá velmi krátkou dobu (obvykle jeden až dva dny) a jeho cílem je rychlé získání finančních prostředků pro společnost.
Hlavní výhody:
- Rychlost: Celý proces trvá jen pár dní.
- Zacílení na zkušené investory: Akcie jsou nabízeny jen vybraným kvalifikovaným investorům, kteří mají zkušenosti s takovými transakcemi.
- Flexibilita: Společnost si zachovává kontrolu nad množstvím prodávaných akcií a cenou.
Společnost plánuje využít výtěžek na posílení vlastního kapitálu a na komplexní vypořádaní transakce spočívající v akvizici 100 procent akcií společnosti Sellier & Bellot, na urychlení snížení zadlužení a na strategické investice a akvizice.
„To zahrnuje například modernizaci výrobních kapacit na výrobu ručních zbraní a střeliva u firem Sellier & Bellot a Saltech AG, které byly získány v posledních dvou letech, a také akvizici dalších firem, které rozšíří produktové portfolio skupiny Colt CZ,“ uvedla společnost ve svém oznámení.
Hlavní akcionář si udrží podíl
Hlavní akcionář, společnost CZ Partners, se zavázal udržet si kontrolní podíl ve výši minimálně 51 procent, a proto se také zapojí do úpisu akcií. Společnost zároveň přistoupila na tzv. lock-up, což znamená, že po dobu 180 dnů od dokončení transakce nebude prodávat žádné své akcie.
Analytik Fio banky Jan Raška uvedl, že transakce tohoto druhu obvykle probíhají s určitým diskontem vůči aktuální tržní ceně akcie. „I včerejší závěrečná cena na pražské burze ve výši 619 korun nabízí zajímavý investiční potenciál vůči naší cílové ceně 698 korun. Na probíhající úpis akcií tak z investičního pohledu nahlížíme pozitivně,“ dodal Raška.
Akvizice Sellier & Bellot
Skupina Colt CZ získala 100 procent akcií společnosti Sellier & Bellot za kombinaci peněžního plnění ve výši 350 milionů amerických dolarů a emise 13 476 440 nových kmenových akcií Colt CZ. Celková cena akvizice v součtu činila 703 milionů amerických dolarů po odečtení čistého dluhu Sellier & Bellot.
Prodávající společnost CBC Europe tímto získala podíl 27,71 procenta na základním kapitálu Colt CZ Group. Nové akcie byly vydány k datu 16. května 2024 a společnost Sellier & Bellot vstoupila do konsolidace skupiny rovněž k datu 16. května.
Dále očekává, že letošní výsledky Colt CZ Group se budou vyvíjet pozitivně díky kombinaci růstu společnosti z její stávající činnosti a přínosům z nedávno uskutečněných akvizic.
„Letos by již zřetelně měla přispívat nová akvizice výrobce munice Sellier & Bellot a pokračující výrazné zakázky do segmentu bezpečnostních složek budou vytvářet potenciál pro organický růst. Po vydařeném druhém čtvrtletí očekáváme, že letošní EBITDA zisk by se mohl pohybovat spíše u horní hranice managementem stanoveného rozpětí 4,3 až 4,7 miliardy korun. Pro srovnání, provozní ziskovost za rok 2023 dosáhla úrovně 3,048 miliardy korun,“ uzavřel Raška.
„Úpis akcií byl schválen na začátku října valnou hromadou, takže pro trh není překvapením. Vzhledem k objemu akcií neočekáváme, že budou upisovány s výraznou slevou oproti včerejší zavírací ceně 619 korun. Zprávu hodnotíme neutrálně,“ uvedl také analytik J&T Banky Pavel Ryska.
